1、1 2019 年度报告 中海通 NEEQ:836602 深圳市中海通物流股份有限公司 2 公司年度大事记公司年度大事记 1、“中海通”品牌连续两年通过“深圳知名品牌”复审。2、公司通过工信部两化融合管理体系的专家复审。3、经深圳市南山区人民政府核定，公司获得南山区“绿色通道”企业荣誉称号。4、公司被评为国家 3A 级信用企业。5、深圳市中海通物流股份有限公司、深圳市中海通供应链管理有限公司先后三次被评定为符合现代物流企业标准并享受 15%的税收优惠。6、中海通应邀参加由中国集装箱行业协会在成都召开的推进物流通道高质量发展暨港口陆港联动合作研讨会，中海通董事长花亮在会议上发表了中国多式联运发展展
2、望的重要演讲。7、天津港-新疆客户推介会以及中海通海铁联运示范班列开行仪式在新疆乌鲁木齐国际陆港隆重举行，期间，中海通与天津港签订长期合作协议。获得天津港集团颁发的2019 年优秀合作伙伴奖。8、中国集装箱行业协会第七届全国会员大会在深圳洲际酒店隆重举行，中海通被选为中国集装箱行业协会理事单位，并作为唯一一家民营企业，入选中国多式联运专家委员会委员单位。9、中海通应邀参加黄骅港成立 20 周年暨第五期客户恳谈会，神华各地运销中心、沿海、长江沿线各电厂和用煤大户、全国主要内贸船东公司和中远海、各地船代等单位参会。中海通董事长花亮作了主题为煤炭物流格局的变化对港航企业的机遇和挑战的演讲。10、中海
3、通与天津港集团、中国集装箱行业协会共同承办组织“世界一流港口多式联运发展大会”，会议取得了圆满的成功，影响力深远。11、在广铁集团、广珠铁路的大力支持下，成功开通珠海西王家营西（昆明）铁路专线与昆明终端仓库和配送形成一体化产品服务客户和市场。12、中海通参加西江港口联盟在肇庆召开的年会。今年是西江港口联盟成立 10 周年，会员从 13 家发展到 41 家。中海通作为西江港口联盟最早的会员单位，一直以来大力推动西江流域企业的互利共赢的合作。13、中海通以粤港澳大湾区多式联运物流大通道建设示范工程参加广东省多式联运示范工程评选。本次申报项目以在粤港澳大湾区开展公转铁、公转水、铁水联运等业务为主线，
4、充分展示中海通这些年来在多式联运领域的创新实践。14、中海通联合广州港集团、广铁广州货运中心在广州港中心大楼召开广州港国际集装箱多式联运推介会，本次会议邀请了广州港集团及下属各主要单位领导、船东公司 30 家以上、广铁集团成员等，齐聚一堂，共话广州港国际集装箱多式联运发展的美好前景。15、中海通多式联运大数据云平台正式上线，该系统完全由中海通信息技术中心自主研发，可以实现公铁水等多种运输方式的全过程管理，实现多式联运的一次委托、一次保险、一次结算、一箱到底、一票到底。中海通 IT 团队将围绕公司对信息系统“智能化、移动化、平台化”的整体要求，进一步植入金融、商贸等供应链衍生产品，全力推动中海通
5、信息化战略的实现。16、中海通商学院联合暨南大学合办 MBA 研修班（第一期）开班,中海通商学院特邀暨南大学为集团中高层管理人员个性化定制课程研修方案，旨在全面提升企业管理水平，提升管理人员的专业技能和综合素质，切实保障和巩固企业在行业的领先地位。17、中海通钦州代表处已于 11 月 1 日正式成立，中海通钦州代表处将立足北部湾，以南向通道为起始，链接西南（云贵川）、华南、东北、华北、西北、东盟等区域，实现互联互通，实现新的业务增长点。3 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .6 6 第二节第二节 公司概况公司概况 .7 7 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要
6、.9 9 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1212 第五节第五节 重要事项重要事项 .2020 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2323 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .2525 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .2727 第九节第九节 行业信息行业信息 .2828 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .2929 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .3232 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、中海通股份 指 深圳市中海通物流股份有限公司 中海通供应链
7、 指 深圳市中海通供应链管理有限公司，系中海通股份之子公司 香港中海通 指 香港中海通物流有限公司，系中海通股份之子公司?股东大会 指 深圳市中海通物流股份有限公司股东大会?董事会 指 深圳市中海通物流股份有限公司董事会?监事会 指 深圳市中海通物流股份有限公司监事会?高级管理人员 指 公司总经理、副总经理、财务总监?三会 指 股东大会、董事会、监事会?公司法 指 中华人民共和国公司法?公司章程 指 深圳市中海通物流股份有限公司公司章程?报告期、本期 指 2019 年 1 月 1 日-2019 年 12 月 31 日?元、万元 指 中国的法定货币单位，人民币元、人民币万元?主办券商 指 英大证
8、券有限责任公司?挂牌 指 公司股票在全国中小企业股份转让系统挂牌并公开转让的行为?证券法 指 中华人民共和国证券法?三会议事规则 指 股份公司 股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则?集装箱运输 指 是指以集装箱这种大型容器为载体，将货物集合组装成集装单元，以便在现代流通领域内运用大型装卸机械和大型载运车辆进行装卸、搬运作业和完成运输任务，从而更好地实现货物“门到门”运输的一种新型、高效率和高效益的运输方式。?多式联运 指 由两种及其以上的交通工具相互衔接、转运而共同完成的运输过程统称为复合运输，我国习惯上称之为多式联运。联合国国际货物多式联运公约对国际多式联运所下的定义是：按照国际
9、多式联运合同，以至少两种不同的运输方式，由多式联运经营人把货物从一国境内接管地点运至另一国境内指定交付地点的货物运输。而中国海商法对于国内多式联运的规定是，必须有种方式是海运。?铁水联运 指 是进出口货物、内贸货物由铁路运到沿海、沿江港口直接由船舶运出，或是货物由船舶运输到达沿海、沿江海港之后由铁路运出的，只需“一次申报、一次查验、一次放行”就可完成整个运输过程的一种运输方式。?散杂货运输、散杂货业务 指 需要运送的货物以产地的原始形态或产品初始包装形态，按批量或件数为计量手段完成货物运送和交接，此类物流活动统称为散杂货运输或散杂货业务。相对集装箱运输形式，散杂货业务较难实现全程标准化运5 输
10、。?船舶业务 指 指以船舶为要素的生产经营活动及相关的服务，包括：船舶的投资、建造、买卖、租赁，船舶安全技术管理，船舶营运管理，船舶代理，船员劳务，船舶设备、零备件、物料供应等。?供应链管理 指 是指为了实现供应链运作从原材料及辅助产品的采购地到生产地，以及从生产地到销售终端客户的所有过程的最优化，通过对供应链过程的商流、物流、资金流、信息流的综合管理，协调企业内外资源来共同满足终端消费者需求，以达到供应链的高效、低成本。供应链管理运作形式通常包括（但不限于）：采购执行和分销执行两种形式。?6 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明】公司控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员保证本报
11、告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人花亮、主管会计工作负责人孔德蓬及会计机构负责人（会计主管人员）张敏敢保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。天健会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见的审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董
12、事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 1、主要客户依赖风险。公司与客户之间保持长期稳定的合作关系，从公司重大合同及履约情况可以看出，公司前五大客户相对稳定，对五大客户存在一定的依赖性，应收款不能及时收回需重点关注。2、实际控制人控制不当的风险。公司两个实际控制人，相对集中，公司虽然制定了完善的内部控制制度，公司法人治理结构健全有效，但仍可能出现对公司经营决策、重大投资、关联交易、人事任免、公司战略等决策失误的情况。本期重大风险是否发生重大变化：否 7 第二节第二节 公司概况公司概
13、况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 深圳市中海通物流股份有限公司 英文名称及缩写 SHENZHEN SINOCEAN LOGISTICS COMPANY LIMITED 证券简称 中海通 证券代码 836602 法定代表人 花亮 办公地址 深圳市南山区海德二道茂业时代广场 16 楼 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 许占芹 职务 董事、董事会秘书、副总经理 电话 0755-86122258 传真 0755-86122300 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 深圳市南山区海德二道茂业时代广场 16 楼，邮政编码：518054 公司指定信息披露平台的网址 公司
14、年度报告备置地 深圳南山区海德二道茂业时代广场 16 楼 董秘办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 1999 年 2 月 5 日 挂牌时间 2016 年 4 月 11 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）G58 装卸搬运和其他运输代理业 G53 铁路运输业 G54 道路运输业 G55 水上运输业 G59 仓储业 I66 软件和技术信息服务业 主要产品与服务项目 公司主要产品与服务包括以集装箱运输和散杂货运输的多式联运方式，为客户提供海上运输、铁路运输、港口及场站中转、内河及公路运输、仓储配送等多式联运，并提供采购执行、分销执行、
15、金融贸易等服务，为大宗商品和快速消费品提供一站式全程物流及供应链管理服务。普通股股票转让方式 集合竞价转让 普通股总股本（股）33,000,000 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 花亮、孔德蓬 实际控制人及其一致行动人 花亮、孔德蓬 8 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 91440300708483589X 否 注册地址 深圳市前海深港合作区前湾一路1号 A 栋 201 室（入驻深圳市前海商务秘书有限公司）否 注册资本 33,000,000 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 英大证券 主办券商办公地址 深圳市
16、福田区深南中路 2068 号华能大厦 30、31 楼 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 天健会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 张骥、孙慧敏 会计师事务所办公地址 杭州市西溪路 128 号新湖商务大厦 9 楼 六、六、自愿自愿披露披露 适用 不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 9 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%营业收入 796,384,389.52 866,102,143.98-8.05%毛利率%7.96%7.75%-归属于挂牌公司股
17、东的净利润 25,396,181.55 27,039,490.73-6.08%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 18,091,144.79 22,872,198.86-20.90%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）18.45%29.16%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）13.14%24.67%-基本每股收益 0.77 0.94-18.09%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 本期期初本期期初 增减比例增减比例%资产总计 272,641,711.30 252,066,101.76 8.16%负债总
18、计 122,304,377.62 127,124,949.63-3.79%归属于挂牌公司股东的净资产 150,337,333.68 124,941,152.13 20.33%归属于挂牌公司股东的每股净资产 4.56 3.79 20.33%资产负债率%（母公司）57.28%57.07%-资产负债率%（合并）44.86%50.43%-流动比率 2.18 1.94-利息保障倍数 18.96 15.07-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%经营活动产生的现金流量净额-5,312,087.02-33,036,840.55 83.92%应收账款周转率 6.23 9
19、.06-存货周转率 不适用 不适用-10 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%总资产增长率%8.16%8.03%-营业收入增长率%-8.05%14.03%-净利润增长率%-6.08%-9.98%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 本期期初本期期初 增减比例增减比例%普通股总股本 33,000,000 33,000,000 0%计入权益的优先股数量 计入负债的优先股数量 六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动性资产处置损益，包括已计提资产减值准备的冲销部分-6,913.00 计入当期损益的政府补助（与公司正常经营业务密切
20、相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外）8,377,813.34 委托他人投资或管理资产的损益 212,581.41 除上述之外的其他营业外收入及支出 10,740.91 非经常性损益合计非经常性损益合计 8,594,222.66 所得税影响数 1,289,185.90 少数股东权益影响额（税后）0 非经常性非经常性损益净额损益净额 7,305,036.76 七、补充财务补充财务指标指标 适用 不适用 八、会计数据追溯调整或重述情况会计数据追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 其他原因 不适用 单位：元 科目科目 上年上年期末（期末（上年同期上年同期）上
21、上年上上年期末（期末（上上年同期上上年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 11 应收票据及应收账款 124,797,773.14 应收票据 7,128,108.73 应收账款 117,669,664.41 应付票据及应付账款 60,660,454.13 应付票据 应付账款 60,660,454.13 注：本公司按照财政部 2019 年 9 月颁布的关于修订印发合并财务报表格式（2019 版）的通知规定修订了公司的财务报表格式,此项会计政策变更采用追溯调整法。12 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要
22、商业模式商业模式 中海通作为国内最早从事多式联运业务的企业，较早在国内布局五大物流区域，较早地深入华北、西北、东北、西南等内陆区域开设公转铁集装箱班列、铁水联运集装箱班列，较早实现铁路箱规模化下水，较早地实现国际集装箱一箱到底、一票到底等，开创了多式联运领域的先河。我们正在尝试的大宗散杂货散改集、我们正在朝着国际集装箱多式联运拓展，中海通通过构建多式联运物流大通道和核心枢纽，布局全国多式联运大物流网络，不仅有利于转变交通运输方式和优化运输通道布局，更能有效地促进物流业绿色环保、节能减排，更好的为客户降本增效，全面提升运输效率，形成了中海通独特的竞争力。“两抓三建”是中海通长期以来的的经营实践，
23、通过抓客户供应链需求研发、抓物流供给侧资源整合，建优化通道、建互惠模式、建共享平台，驱动全国大物流服务网络建设，促进物流、信息流、资金流的融合贯通，推进快速响应供应链管理，并通过“制度化、规范化、标准化、信息化”的管理创新，不断为客户提供更安全、更经济、更及时、更方便和更满意的服务 中海通的业务规模以合同物流为主，以长期战略合作的目标与客户签订长期合同，建立紧密合作伙伴关系，业务稳定周期长，通过帮助客户消除或降低显性和隐性的成本，并保障服务的执行力，提升其供应链管理效率，从而提升客户的竞争优势。公司盈利模式是通过物流运营总包与分包执行、核心资源自建自营的方式，保障合理和稳定的盈利空间，实现公司
24、与客户及供应商的多方共赢。不断创新，持续为客户创造价值，这是中海通发展使命。报告期内，公司的商业模式较上年度未发生重大的变化。?报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 中海通具有多式联运的先发优势，具备多种运输方式的组合设计能力，具有研发核心通道和核心枢纽产品的能力，对铁路、
25、公路、水路、港口等核心枢纽有一定的控制力。多年来，不断积累了多式联运的经营与管理经验，为未来多式联运的发展奠定了良好的基础。公司拥有稳定的多式联运精英团队，多年来，在实践中锻炼和培养了一批熟悉公铁水联运的多式联运团队，他们熟悉市场，善于经营，善于运营，为客户提供优质服务保障。公司员工结构趋于年轻化、80 后为主力军，企业多层次复合型人才，推13 动企业持续发展。公司拥有自主研发的多式联运系统，在多年发展多式联运业务的基础上，通过自我研发，完成了具有自有知识产权的多式联运信息系统，可以有效降低各种交通运输工具间的信息交换成本，有效提成联运效率和劳动效率。公司具有良好的客户资源沉淀和优质的供应商体
26、系，公司大客户忠诚度较高，对公司认可度高。供应商、合作伙伴有 20 年企业的发展及业务资源的沉淀累积，同时，公司建设了较为完备的供应商引入和管理体系，并与合作方建立了长期的战略合作伙伴关系。2019 年在市场竞争激烈化、航运市场持续低迷的情况下，公司完成全年营收 796,384,389.52 元，收入构成由传统海运份额向多式联运跨越式增长，多式联运（集装箱）营收比例为 76.04%，大宗散货比例为 23.96%，全年净利润 25,396,181.55 元。(二二)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 本期期初本期期初 本期期末与本期期
27、本期期末与本期期初金额变动比例初金额变动比例%金额金额 占总资产的占总资产的比重比重%金额金额 占总资产的占总资产的比比重重%货币资金 35,537,956.29 13.03%53,172,209.05 21.09%-33.16%应收票据 6,232,240.76 2.29%7,128,108.73 2.83%-12.57%应收账款 124,912,883.98 45.82%117,669,664.41 46.68%6.16%存货 投资性房地产 长期股权投资 固定资产 1,535,193.66 0.56%1,528,065.75 0.61%0.47%在建工程 短期借款 42,680,007.8
28、7 15.65%50,691,666.67 20.11%-15.80%长期借款 无形资产 1,169,670.71 0.43%274,502.30 0.11%326.11%资产总计 272,641,711.30 100.00%252,066,101.76 100.00%8.16%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1、货币资金:本期期末余额为 3,553.80 万元，较上期期末余额减少 1,763.43 万元，减少了 33.16%。主要原因是年底分别偿还了中国银行深圳蛇口支行800万元的到期贷款以及广发银行深圳分行的贷款1575万元。2、应收票据：本期期末账面价值为 623.22
29、 万元，较上期期末减少 89.59 万元，减少了 12.57%。主要原因是年底将银行承兑汇票全部贴现，而商业承兑汇票较上期期末略有增加。3、应收账款：本期期末账面价值为 12,491.29 万元，较上期期末增加 724.32 万元，增加了 6.16%。主要原因是今年公司大力开展多式联运业务，该类业务一般完成时间较长。同时 12 月份客户出货较多，业务量较大,造成应收账款跨年结算。个别大客户回款不及时，使年末应收账款增加。4、短期借款：本期期末余额为 4,268.00 万元，较上期期末减少 801.17 万元，减少了 15.80%。主要原因是本期自有资金增多，短期借款较上期略有减少年底偿还广发银
30、行全部借款及中国银行深圳蛇口支行一笔到期贷款。14 5、无形资产：本期期末账面价值为 116.97 万元，较上期期末增加 89.52 万元，增加了 326.11%。主要原因是本期公司成立了 IT 信息技术部，研发多式联运物流 ERP 系统，购买了一些软件产品。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期金本期与上年同期金额变动比例额变动比例%金额金额 占营业收入的占营业收入的比重比重%金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重%营业收入 796,384,389.52-866,102,143.98-8.05%营业成本
31、 733,010,375.20 92.04%799,011,510.98 92.25%-8.26%毛利率 7.96%-7.75%-销售费用 24,989,655.15 3.14%22,791,555.65 2.63%9.64%管理费用 10,338,886.81 1.30%9,634,912.84 1.11%7.31%研发费用 1,171,744.59 0.15%财务费用 1,573,545.82 0.20%1,963,762.93 0.23%-19.87%信用减值损失-431,177.52-0.05%资产减值损失 -3,200,757.00 0.37%-100.00%其他收益 6,328,6
32、13.34 0.79%1,137,147.41 0.13%456.53%投资收益 212,581.41 0.03%公允价值变动收益 资产处置收益-6,913.00 0.00%2,049,041.55 0.24%-100.34%汇兑收益 营业利润 30,099,928.07 3.78%31,869,234.73 3.68%-5.55%营业外收入 11,500.19 0.00%911.4 0.00%1,161.82%营业外支出 759.28 0.00%123,403.82 0.01%-99.38%净利润 25,396,181.55 3.19%27,039,490.73 3.12%-6.08%项目重
33、大变动原因项目重大变动原因：1、营业收入:本期实现营业收入 79,638.44 万元，比上期减少 6,971.78 万元，减少了 8.05%主要原因：中美贸易战不断升级,外贸出口持续萎缩,集装箱国际货代业务下降。我国经济下滑，出口受阻并向上游制造业传导，集装箱存量客户内贸需求及期租船客户订单略有下降。内需不足，单吨运价下降。增量客户开发难度加大。2、营业成本:本期营业成本为 73,301.04 万元，比上期减少 6,600.11 万元，减少了 8.26%。主要原因是本期营业收入较上期减少，对应的营业成本随之减少。整个物流市场由年初高点持续走低，单吨运价下降，公司经营策略微调，主动放弃部分毛利率
34、太低，账期较长的业务，使得综合毛利率与上期相比略有上升，成本下降的幅度比收入下降幅度稍大。3、研发费用：本期研发费用为 117.17 万元。主要是公司在本期成立了 IT 信息技术部，研发多式联运物流 ERP 系统。4、财务费用：本期财务费用为 157.35 万元，比上期减少 39.02 万元，减少了 19.87%。主要原因是本期银行融资较上期减少，使得利息支出减少。5、信用减值损失：本期信用减值损失为 43.12 万元，较上期增加 100%，是因为公司自 2019 年开始执15 行新金融工具准则，该项单独列示。6、资产减值损失：本期资产减值损失较上期减少 100%。主要是根据新金融工具准则，报
35、告期计提坏账准备列报至信用减值损失所致。7、其他收益：本期其他收益为 632.86 万元，比上期增加 519.15 万元，增加了 456.53%，主要是原因是本期收到政府补助及增值税加计扣除较上期增加所致。8、投资收益：本期投资收益为 21.26 万元。为本期购买理财产品的收益。9、资产处置收益：本期资产处置收益-0.69 万元，较上期减少 205.60 万元，减少了 100.34%。主要原因是上期公司转让了无形资产“中海通 27”船舶 49%份额的产权所产生的收益约 204 万元所致。?(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例%主
36、营业务收入 795,806,748.0 866,065,480.19-8.11%其他业务收入 577,641.51 36,663.79 1,475.51%主营业务成本 732,720,375.20 799,010,960.98-8.30%其他业务成本 290,000.00 550.00 52,627.27%按产品分类分析按产品分类分析：适用 不适用 单位：元 类别类别/项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同本期与上年同期金额变动比期金额变动比例例%收入金额收入金额 占营业占营业收入的收入的比比重重%收入金额收入金额 占营业收入占营业收入 的比重的比重%集装箱业务 598,845,0
37、04.19 75.20%658,546,522.33 76.04%-9.07%大宗散杂货业务 196,961,743.82 24.73%207,518,957.86 23.96%-5.09%其他业务收入 577,641.51 0.07%36,663.79 0.00%1,475.51%合计 796,384,389.52 100.00%866,102,143.98 100.00%-8.05%按区域分类分析按区域分类分析：适用 不适用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：公司营业收入分为主营业务收入和其他业务收入。主营业务收入是由集装箱业务收入和大宗散杂货业务收入构成。其他业务收入是指船舶资产交
38、易经纪服务收入。本期实现主营业务收入 79,580.68 万元，比上期减少 7,025.87 万元，减少了 8.11%。其中:集装箱业务收入为 59,884.50 万元，比上期减少 5,970.15 万元，减少了 9.07%；大宗散杂货业务收入 19,696.17 万元，比上期减少 1,055.72 万元，减少了 5.09%。主要原因如下：1、集装箱业务：中美贸易战不断升级，外贸出口持续萎缩，集装箱国际货代业务下降明显。我国经济整体下滑，出口受阻并向上游制造业传导，存量客户内贸物流订单略有下降。内需不足，单吨运价下降。增量客户开发难度加大。2、大宗散杂货业务：公司大宗散杂货业务是为大宗商品服务
39、的航运业务，因内需下滑，航运市场的期租船业务货少船多，竞争非常激烈，客户物流订单有所下降。航运市场非常不景气，从年初以16 来持续走低，航运单价大幅下降。(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占年度销售占比比%是否存在关联关系是否存在关联关系 1 梅花生物科技集团股份有限公司 155,552,533.33 19.53%否 2 广东小康物流有限公司 109,972,301.99 13.81%否 3 青岛啤酒股份有限公司 56,643,480.66 7.11%否 4 新疆农六师铝业有限公司 28,699,688.71 3.60%否 5 中国糖
40、业酒类集团有限公司 16,707,809.91 2.11%否 合计合计 367,575,814.60 46.16%-(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占年度采购占比比%是否存在关联关系是否存在关联关系 1 中国铁路乌鲁木齐局集团有限公司乌鲁木齐货运中心 108,786,229.45 14.84%否 2 宁波东海海运有限公司 59,790,415.10 8.16%否 3 上海泛亚航运有限公司 49,591,636.31 6.77%否 4 广珠铁路有限责任公司 32,897,797.71 4.49%否 5 上海中谷物流股份有限公司
41、 23,450,852.18 3.20%否 合计合计 274,516,930.75 37.46%-3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例%经营活动产生的现金流量净额-5,312,087.02-33,036,840.55 83.92%投资活动产生的现金流量净额-3,232,252.25 40,135,601.46-108.05%筹资活动产生的现金流量净额-11,737,211.26-6,312,505.34-85.94%现金流量分析现金流量分析：1、本期经营活动产生的现金流量净额为-531.21 万元，比上期增加 2,772.4
42、8 万元，增加了 83.92%。主要原因是尽管本期营业收入比上期减少了 8.05%，但提供劳务收到现金收入只减少了 3.41%。因营业收入减少及国家税收优惠政策的实施，支付的税金比上期减少约 370 多万元。本期付现费用及支付业务保证金的现金比上期减少约 900 多万元。2、本期投资活动产生的现金流量净额为-323.23 万元，比上期减少 4,336.79 万元，减少了 108.05%。主要原因是上期转让了无形资产“中海通 27”船舶 49%份额的产权，收回现金 4200 万元。本期购建固定资产和其他长期资产比上期增加约 158 万元。3、本期筹资活动产生的现金流量净额为-1,173.72 比
43、上期减少了 542.47 万元，减少了 85.94%。主要原因是上期收到投资人珠海隐山现代物流产业股权投资基金（有限合伙）的投资款 4545 万元。17 本期取得借款收到的现金比上期增加了约 375 万元。上期收回前期质押给深圳中行鹏龙支行的定期存款 1012 万元。本期为偿还债务本金(含向银行及非金融机构等)及偿还利息支付的现金比上期减少约52 万元。上期向股东分配股利支付现金约 4499 万元。上期支付了股票的发行费用约 51 万元。4、本期净利润为 2,539.62 万元，而经营活动产生的现金流量净额为-531.21 万元。主要原因本期末应收及预付款项比上期末增加了 2000 多万元。本
44、期计提信用减值准备约 43 万元。本期计提折旧及各项摊销 397 万元。本期增值税加计扣除产生的其他收益 390 多万元。投资活动及筹资活动支付利息 150 多万元左右。以上综合因素影响使得本期经营活动产生的现金净流量与净利润存在较大的差异。(三三)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 公司本期内拥有 2 家全资子公司：深圳市中海通供应链管理有限公司、香港中海通物流有限公司。一、各全资子公司的具体情况如下：1、公司名称：深圳市中海通供应链管理有限公司 注册资本：5000 万人民币 经营范围：一般经营项目：供应链管理及相关配套服务（不含限制项
45、目）；物流方案设计；物流配送信息系统、计算机及网络系统技术开发；物流信息咨询服务；国内货运代理；国际货运代理；从事装卸、搬运业务；集装箱装拆服务；经营进出口业务（法律、行政法规、国务院决定禁止的项目除外，限制的项目须取得许可后方可经营）。持股比例：100%本期末总资产：95,666,668.95 元 本期末净资产：75,707,186.77 元 本期营业收入：176,388,942.79 元 本期净利润：7,729,779.52 元 2、公司全称：香港中海通物流有限公司 公司类型：私人股份有限公司 注册办事处：RM 1202,12/F,TUNG CHUN COMMERCIAL CENTRE,4
46、38-444 SHANGHAI STREET,KOWLOON,HONGKONG 公司编号：277817 已发行股份：10,000 股 持股比例：100%本期末总资产：12,370,479.75 元 本期末净资产：9,417,951.23 元 本期营业收入：57,034,210.75 元 本期净利润：3,221,684.62 元 2 2、合并财务报表的合并范围内是否包含私募基金管理人、合并财务报表的合并范围内是否包含私募基金管理人 是 否 (四四)非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用 不适用 18 (五五)会计政策、会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计估计变更或重大会计差错更正 适
47、用 不适用 1、会计政策变更 财政部 2019 年 9 月颁布的关于修订印发合并财务报表格式（2019 版）的通知,要求执行企业会计准则的企业应按照企业会计准则和该通知的要求编制财务报表。财政部于 2019 年发布了修订后的企业会计准则第 22 号金融工具确认和计量、企业会计准则第 23 号金融资产转移、企业会计准则第 24 号套期会计、企业会计准则第 37 号金融工具列报（上述四项准则以下统称“新金融工具准则”）财政部于 2019 年 5 月 9 日发布了修订后的企业会计准则第 7 号非货币性资产交换，修订后的准则自 2019 年 6 月 10 日起施行，对于 2019 年 1 月 1 日之
48、前发生的非货币性资产交换，不需要进行追溯调整，对于 2019 年 1 月 1 日至施行日之间发生的非货币性资产交换，要求根据修订后的准则进行调整。财政部于 2019 年 5 月 16 日发布了修订后的企业会计准则第 12 号债务重组，修订后的准则自 2019 年 6 月 17 日起施行，对于 2019 年 1 月 1 日之前发生的债务重组，不需要进行追溯调整，对于 2019 年 1 月 1 日至施行日之间发生的债务重组，要求根据修订后的准则进行调整。本公司于 2019 年 1 月 1 日起执行上述修订后的准则和财务报表格式，对会计政策相关内容进行调整。2、会计估计变更 无 3、重大会计差错更正
49、 无 三、三、持续持续经营经营评价评价 物流业既是一个传统行业，更是一个创新发展空间广阔的现代产业。报告期内，公司业务、财务、人员、经营模式相对独立并保持良好的态势，会计核算、财务管理、风险控制等各项内部体系运行良好，主要财务、业务等指标健康，公司管理层、核心经营人员稳定，国家政策大力扶持现代物流业的持续稳定发展，公司未发生对持续经营能力有重大不利影响因素。四、四、风险风险因素因素 (一一)持续到本年度的持续到本年度的风险因素风险因素 1、市场需求下降导致的风险 物流行业为国民经济的基础产业，物流行业景气度与宏观经济发展状况紧密相关，受国内外宏观经济的周期性波动影响较大。当国内外宏观经济处于低
50、迷时期，商品需求及社会运输需求减少，导致行业景气度下降。如果宏观经济发展周期在较长时期内处于衰退阶段，将会影响国际、国内贸易量以及社会物流需求，公司经营将面临市场需求下降的风险。应对措施：面对市场需求下降的国际经济形势，公司已经在前两到三年的时间，进行公司经营战略转型，从传统的物流行业，转型为多式联运服务，延伸产品的宽度、长度，深度挖掘市场需求，寻找未被发掘的客户需求。19 2、行业竞争加剧的风险 我国物流行业已全面与国际接轨，本土企业面临国际物流巨头强大的竞争压力。同时，随着国企改革深入进行，行业大咖整合力度加大，大型航运企业在资金实力、客户资源等诸多方面拥有中小型物流服务企业不可比拟的优势
